FOND SHOP

ČSOB (Premium) Opatrný

Aleš Vocílka
Foto: Shutterstock.com

Defenzivní až vyvážený smíšený fond fondů, který běžně zajišťuje měnové riziko do koruny. Drží široké či globálně diverzifikované spektrum dluhopisových a akciových pozic. Má výborné výsledky.

ČSOB (Premium) Opatrný lze charakterizovat jako korunový defenzivní až vyvážený smíšený fond fondů, který široce diverzifikuje dluhopisové i akciové investice a v rozhodující míře zajišťuje měnové riziko. Používá přitom podkladové fondy vlastní skupiny KBC.


Pokračování článku je dostupné pro předplatitele

Odemkněte si exkluzivní obsah webu FOND SHOP

zbývá ještě 92 % článku
Koupit předplatné Připojte se ještě dnes a získejte:
  • Aktuální a srozumitelné informace z oblasti investování a finančního plánování.
  • Neomezený přístup k obsahu webu, včetně archivních a prémiových článků.
  • Autentický zdroj rad, tipů a know-how pro úspěšné investiční rozhodování.
Už mám předplatné. Přihlášení
Článek byl upraven:

FOND SHOP newsletter

Souhrn toho nejdůležitějšího ze světa investování, finančních trhů, investičních instrumentů a sofistikovaného finančního plánování.

Přihlaste se k odběru newsletteru a mějte přehled o čem píše FOND SHOP.

Ochrana osobních údajů

Témata

Smíšená aktiva

Související

Premium

Strategie životního cyklu vám ukážou cestu k bohatému důchodu

Strategie
6 minut

Investiční strategie životního cyklu nabývají v současnosti na významu, protože pomáhají inteligentně zhodnocovat individuální úspory produktivních občanů na penzi a zároveň je chrání před výraznými ztrátami krátce před ukončením výdělečné činnosti. Spočívají v automatickém postupném přechodu od vysoce dynamických (smíšených) portfolií k čistě konzervativním během posledních 10 až 15 let před odchodem do důchodu. Jaké výhody poskytují fondy a programy životního cyklu a které faktory bychom měli zvážit při jejich výběru?

Schroder ISF Global Multi-Asset Balanced vyniká poměrem výnos/riziko

Portrét fondu
7 minut

Flexibilní smíšený fond, který zahrnuje všechny hlavní třídy aktiv a obvykle sleduje vyvážený rizikově-výnosový profil portfolia. Ten však může nastavit na konzervativnější, pokud dominují nepříznivé tržní podmínky. Udržuje menšinovou váhu akciové složky v širším kolísavém rozpětí do 50 %, ovšem neopomíjí ani rizikové dluhopisy (s vysokým výnosem, z rozvíjejících se trhů) nebo komodity. Poskytuje měnově zajištěnou korunovou třídou a vůči konkurenčním fondům vyniká nadstandardním poměrem výnos / riziko.

Premium

Fondy nezávislé na vývoji trhů přinesly velmi rozdílné korunové výsledky

Fokus
11 minut

Fondy absolutní návratnosti usilují o střednědobě kladnou výkonnost nezávisle na vývoji finančních trhů. Ty s korunovou strategií za poslední roky většinou zhodnotily, ovšem dost často v rozdílné míře nebo při různé volatilitě. Souvisí to nejen se skutečností, že některé poskytují investorům primárně dluhopisová a jiné smíšená nebo akciová portfolia, ale také s diverzifikací portfolia, zapojením finančních derivátů a dalšími specifiky uplatňovanými při výběru cenných papírů.

Premium

Erste Dynamický Mix

Portrét fondu
4 minuty

Korunový smíšený fond fondů s neutrálním podílem globálně diverzifikované akciové složky 50 % a zapojením státních i nestátních, resp. bonitních i rizikových emisí v dluhopisové složce. Standardně zajišťuje měnové riziko. Přes poněkud vyšší volatilitu dokáže poskytnout podobnou výkonnost jako konkurence.

Generali Prémiový dynamický fond

Portrét fondu
6 minut

Dynamický korunový smíšený fond, který dává velkou váhu akciové složce. Investiční strategie však umožňuje flexibilně reagovat na situaci na kapitálových trzích a podíl akcií případně snižovat v období nejistoty ve prospěch dluhopisů. Na pětileté periodě si vede vůči konkurenci dobře.

Premium

Goldman Sachs Patrimonial Aggressive

Portrét fondu
8 minut

Dynamický smíšený fond fondů s typickým poměrem akciových a dluhopisových investic 75:25. Disponuje měnově zajištěnou korunovou třídou proti základní eurové. Akciovou složku diverzifikuje globálně, zatímco v doplňkové dluhopisové složce pokrývá různé kategorie eurových dluhopisů. Výkonnostně drží krok s benchmarkem a jasně poráží většinu konkurence.

Premium

Korunové smíšené fondy s přizpůsobivou strategií

Fokus
11 minut

Flexibilní smíšené a multi-asset fondy mohou rychle měnit rizikově-výnosový profil svého portfolia podle tržního výhledu a nelze je tedy spolehlivě zařadit mezi defenzivní, vyvážené ani dynamické. Díky této vlastnosti mají v dostupných korunových třídách předpoklady poskytovat tuzemským investorům solidní rizikově vážený výnos, ovšem jejich výsledky se na tomto poli dost liší. Za uplynulých 5 let vykázaly průměrnou korunovou výkonnost převážně v intervalu 2,5 % až 8,0 % p.a. a ty přizpůsobivé fondy, které vydělaly nejvíce, si poradily dokonce s průměrnou inflací v ČR 6,9 % od srpna 2019 do července 2024. Většina ale takový úspěch nezaznamenala. Investor zvažující konkrétní korunový flexibilní nebo multi-asset fond by měl ovšem zjistit, zda mu vyhovuje nejen z hlediska výkonnostního potenciálu, ale také v rámci pro něj typické volatility.