Invest Kompakt: Meta zaplatí dalších 25 miliard za prohraný soud, vakcína Moderny zafungovala na rakovinu, na akcie už méně

Svět byznysu a investic je každý den plný nejrůznějších zpráv a informací. A v podstatě už nikdo, ani investiční profesionálové, nedokáže odsledovat všechno. Proto vám přinášíme týdenní shrnutí těch nejzajímavějších zpráv ve světě, kde je každý vydělaný dolar alfou i omegou.

Meta má zaplatit 25 miliard dolarů za klamání uživatelů (NBC News)

Soud v Novém Mexiku ve čtvrtek nařídil společnosti Meta zaplatit 25 miliard dolarů poté, co porota rozhodla, že firma klamala uživatele Facebooku. Případ vychází ze skandálu Cambridge Analytica, která získala bez souhlasu osobní údaje až 87 milionů lidí a spolupracovala na prezidentské kampani Donalda Trumpa v roce 2016. Soudce Francis Mathew původně vypočítal podle státního práva sankci přesahující 219 miliard dolarů, následně ji však snížil. Podle generálního prokurátora Raúla Torreze jde o jeden z nejvyšších rozsudků proti firmě v historii jednotlivého amerického státu. Žaloba podaná v roce 2021 tvrdila, že Meta nepravdivě informovala obyvatele Nového Mexika o přístupu třetích stran k jejich datům i o zacházení s nenávistným a zavádějícím obsahem. Firma podle státu tolerovala škodlivé příspěvky, pokud podporovaly její hospodářské výsledky. Sankce výrazně překonává pokutu pět miliard dolarů, kterou Meta kvůli stejnému skandálu dostala v roce 2019 od americké obchodní komise.

Vakcína snížila riziko návratu melanomu o více než polovinu, akcie Moderny přesto propadly (Financial Times)

Vakcína proti rakovině vyvíjená společnostmi Merck a Moderna významně omezila návrat melanomu a úmrtí pacientů. Kombinace personalizované mRNA léčby s lékem Keytruda snížila po šesti měsících riziko opětovného výskytu nádoru nebo smrti o osmapadesát procent. Výsledky závěrečné třetí fáze studie odpovídaly odhadům analytiků, nedokázaly však dostát zvýšeným očekáváním Wall Street. Akcie Moderny v důsledku tohoto vnímání propadaly v průběhu obchodování až o čtvrtinu a čtvrteční seanci uzavřely se ztrátou přibližně osmnáct procent. Merck naproti tomu po významnějším počátečním poklesu odepsal pouhé jedno procent. Data měla původně být zveřejněna až v sobotu, firmy je ale vydaly dříve poté, co výsledky unikly na internet. Analytik Evan Seigerman označil klinický přínos za významný a burzovní reakci připsal spíše přehnaným očekáváním než pochybnostem o účinnosti léčby. Moderna i přes propad přitom zůstává letošní nejvýkonnější akcií indexu S&P 500, protože po srpnovém oznámení prvních výsledků více než zdvojnásobila hodnotu. Merck a Moderna jednají s americkým regulátorem a očekávají schválení příští rok. Nadále testují léčbu také u rakoviny močového měchýře, plic a dalších nádorů.

Poradce Kennedyho opustil Trumpův kabinet, akcie potravinářů se ‘radují’ (APNews)

Akcie amerických potravinářských společností dostaly výrazný růstový impuls poté, co z administrativy Donalda Trumpa odešel Calley Means, vysoce postavený poradce ministra zdravotnictví Roberta F. Kennedyho mladšího. Means působil také v Bílém domě a patřil k nejviditelnějším zastáncům Kennedyho hnutí Make America Healthy Again, přičemž dlouhodobě kritizoval potravinářský průmysl a prosazoval rozsáhlé změny amerického systému výroby potravin. Podporoval rovněž vytvoření federální definice vysoce průmyslově zpracovaných potravin a vyvíjel tlak na výrobce, aby přestali používat umělá barviva. V posledních měsících se však dostával do sporů s představiteli Bílého domu, kde rostly pochybnosti o proveditelnosti a vhodnosti Kennedyho potravinové agendy. Investoři jeho odchod vyhodnotili jako oslabení regulatorního tlaku na výrobce, načež akcie největších hráčů v sektoru, jako je General Mills, Kraft Heinz, Conagra nebo Campbell’s realizovaly ve čtvrtek sedmi až devítiprocentní růst.

BRKH se mění, investicí do italského secondhandu Abel maže část Buffettových pravidel (Business Insider)

Berkshire Hathaway koupí za 930 milionů dolarů zhruba čtyřprocentní podíl v italské technologické skupině Bending Spoons, která se specializuje na nákup a restrukturalizaci/oživení kdysi populárních webových služeb a brandů. Cenné papíry Bending Spoons v důsledku oznámení následně během dvou dnů vyskočily téměř o polovinu. Pro trh je prohlubování této pozice z perspektivy Berkshire neobvyklé především díky tradiční historické opatrnosti, které předchozí vedení, aka Warren Buffett, mělo vůči technologickým společnostem a jejich vysokému ocenění: realizovaná cena totiž odpovídá více než stonásobku loňského zisku na akcii. Bending Spoons zároveň velmi rychle roste, když kvartální tržby meziročně stouply o 126 procent na 704 milionů dolarů a provozní zisk dokonce o sto padesát procent na 381 milionů. Bending Spoons kupuje digitální značky jako AOL, Evernote, Vimeo či WeTransfer, výrazně je reorganizuje a dlouhodobě drží. Právě trvalé vlastnictví, decentralizace a využívání zisků k dalším akvizicím podle interpretace části analytiků připomínají model Berkshire, další naopak tvrdí, že tato transakce realizovaná Gregem Abelem může z dlouhodobé perspektivy signalizovat změnu investičního stylu po odchodu Warrena Buffetta z vedení.

American Airlines: Ani levnější ropa už ceny letenek nevrátí níž (Reuters)

Ceny letenek podle American Airlines neklesnou na úrovně z dob před krizí v Hormuzském průlivu ani v případě budoucího zlevnění ropy. Finanční ředitel firmy Devon May ve středu na tiskové konferenci připustil, že tarify pravděpodobně zůstanou dlouhodobě na současné úrovni, a to i v případě korekcí cen paliva. Na druhou stranu další růst cen ropy by naopak na cestující aerolinky přenesly. Letecké palivo přitom od začátku války s Íránem zdvojnásobilo cenu, firma však tvrdí, že letenky se v reálném vyjádření teprve vrátily na úroveň před sedmi lety. Zdražení podle American Airlines  dlouho bránila nadměrná kapacita v odvětví. American ve třetím čtvrtletí zvýšil tržby meziročně o devatenáct procent, k čemuž přispěl růst prodeje prémiových cest téměř o čtvrtinu a příjmů souvisejících s firemní klientelou o osmadvacet procent. Vyšší ceny paliva však firmě přidaly náklady 1,9 miliardy dolarů. AA proto zároveň snížily celoroční výhled a nyní očekávají ztrátu jednoho až 1,60 dolaru na akcii. Podobnému tlaku přitom čelí též konkurenti: Delta rovněž omezila výhled zisku a United vykázal palivový zásah ve výši 1,8 miliardy dolarů.